Southern Missouri Bancorp, Inc. fungiert als Bankholdinggesellschaft für die Southern Bank (die Bank), die Bank- und Finanzdienstleistungen für Privatpersonen und Unternehmenskunden in den Vereinigten Staaten anbietet.
Das Hauptgeschäft des Unternehmens besteht darin, Einlagen von der allgemeinen Öffentlichkeit anzuziehen und diese Einlagen zusammen mit Großhandelsfinanzierungen von der Federal Home Loan Bank of Des Moines (FHLB) und Broker-Einlagen zu verwenden, um in ein- bis vierfamilienhaus...
Southern Missouri Bancorp, Inc.
fungiert als Bankholdinggesellschaft für die Southern Bank (die Bank), die Bank- und Finanzdienstleistungen für Privatpersonen und Unternehmenskunden in den Vereinigten Staaten anbietet.
Das Hauptgeschäft des Unternehmens besteht darin, Einlagen von der allgemeinen Öffentlichkeit anzuziehen und diese Einlagen zusammen mit Großhandelsfinanzierungen von der Federal Home Loan Bank of Des Moines (FHLB) und Broker-Einlagen zu verwenden, um in ein- bis vierfamilienhausgesicherte Hypothekendarlehen, Hypothekendarlehen, die durch gewerbliche Immobilien gesichert sind, gewerbliche Nicht-Hypothekendarlehen, Baufinanzierungen und Verbraucherdarlehen zu investieren. Diese Mittel werden auch verwendet, um hypothekenbesicherte Wertpapiere (MBS), Kommunalanleihen und andere zulässige Anlagen zu erwerben.
Das Unternehmen bietet seinen Kunden eine vollständige Palette von Gemeinschaftsbankdienstleistungen an und betreibt sein Geschäft von seinem Hauptsitz in Poplar Bluff aus, sowie von Vollservice-Filialen und Filialen mit begrenztem Service. Die Filialen befinden sich in Poplar Bluff, Van Buren, Dexter, Kennett, Doniphan, Sikeston, Qulin, Springfield, Thayer, West Plains, Alton, Clever, Forsyth, Fremont Hills, Kimberling City, Ozark, Nixa, Rogersville, Marshfield, Cape Girardeau, Jackson, Gideon, Chaffee, Benton, Advance, Bloomfield, Essex, Rolla, Arnold, Oakville, Kansas City, Kearney, Lee’s Summit, Macon, Maryville, Boonville, Brookfield, Chillicothe, Smithville, St. Joseph und Trenton, Missouri; Jonesboro, Paragould, Batesville, Searcy, Bald Knob, Bradford und Cabot, Arkansas; Anna, Cairo und Tamms, Illinois; und Leawood, Kansas. Das Unternehmen bedient die Ost- und Südregionen sowie einen Teil der Nordwestregion.
Die Kreditaktivitäten des Unternehmens umfassen die Vergabe von Darlehen, die durch Hypotheken auf ein- bis vierfamilienhausgesicherte und Mehrfamilienhaus-Immobilien, gewerbliche und landwirtschaftliche Immobilien, Baufinanzierungen für Wohn- und Gewerbeimmobilien, gewerbliche und landwirtschaftliche Geschäftsdarlehen sowie Verbraucherdarlehen gesichert sind. Die Bank hat auch gelegentlich Darlehensbeteiligungen erworben, die von anderen Kreditgebern stammen.
Wohnimmobilienfinanzierung:
Das Unternehmen vergibt aktiv Darlehen für den Erwerb oder die Refinanzierung von ein- bis vierfamilienhausgesicherten Immobilien. Diese Darlehen werden aufgrund von Kunden- und Immobilienmaklervermittlungen, bestehenden Kunden, Laufkunden sowie aufgrund von Reaktionen auf Marketingkampagnen vergeben.
Das Unternehmen bietet sowohl Festzins- als auch variabel verzinsliche Hypothekendarlehen an. Das Unternehmen vergibt in der Regel ein- bis vierfamilienhausgesicherte Hypothekendarlehen zur Beibehaltung in seinem Portfolio in Höhe von bis zu 90% des niedrigeren Kaufpreises oder des geschätzten Werts der Wohnimmobilie. Festzinsdarlehen, die durch ein- bis vierfamilienhausgesicherte Immobilien gesichert sind, haben Vertragslaufzeiten von bis zu 30 Jahren und sind in der Regel vollständig amortisierend mit monatlichen Zahlungen. Diese Darlehen bleiben in der Regel aufgrund von Refinanzierungen und anderen vorzeitigen Rückzahlungen wesentlich kürzer ausstehend.
Das Unternehmen vergibt auch ein- bis vierfamilienhausgesicherte variabel verzinsliche Darlehen, die jährlich nach einer anfänglichen Laufzeit von ein bis sieben Jahren angepasst werden. Das Unternehmen verlangt in der Regel von den Kreditnehmern den Abschluss einer Titelversicherung sowie Feuer-, Sach- und Hochwasserversicherung (falls angegeben) in Höhe nicht weniger als des Darlehensbetrags.
Das Unternehmen vergibt auch Darlehen, die durch Mehrfamilienhaus-Immobilien gesichert sind, die häufig außerhalb seines primären Marktgebiets liegen, jedoch an Kreditnehmer vergeben werden, die im primären Marktgebiet tätig sind. Die Mehrheit der vom Unternehmen vergebenen Mehrfamilienhaus-Darlehen wird über Zeiträume von bis zu 25 Jahren amortisiert, mit Ballonfälligkeiten von bis zu zehn Jahren. Es werden sowohl feste als auch variable Zinssätze angeboten, und es ist üblich, dass das Unternehmen in variable Zinssatzdarlehensvereinbarungen Zinsobergrenzen und -untergrenzen festlegt. Das Unternehmen verlangt in der Regel, dass ein vom Vorstand genehmigter unabhängiger zertifizierter Gebührenschätzer beauftragt wird, um den Beleihungswert zu bestimmen. Im Allgemeinen verlangt das Unternehmen die uneingeschränkte Garantie aller Personen (oder Unternehmen), die (direkt oder indirekt) 20% oder mehr des Kreditnehmers besitzen.
Gewerbliche Immobilienfinanzierung:
Das Unternehmen vergibt aktiv Darlehen, die durch gewerbliche Immobilien gesichert sind, einschließlich landwirtschaftlicher Flächen, Einzel- und Mehrmieter-Einzelhandelsimmobilien, Restaurants, Hotels, Pflegeheime und andere gesundheitsbezogene Einrichtungen, bebautes und unbebautes Land, Tankstellen, Autohäuser und andere automobilbezogene Dienstleistungen, Lager- und Vertriebszentren sowie andere Unternehmen, die sich in der Regel in seinem Marktgebiet befinden.
Von dem Unternehmen vergebene gewerbliche Immobilienkredite basieren in der Regel auf Tilgungsplänen von bis zu 25 Jahren mit monatlichen Tilgungs- und Zinszahlungen. Das Unternehmen schließt in der Regel eine Zinsobergrenze in die Kreditvereinbarung ein. Die angebotenen Bedingungen für landwirtschaftliche Immobilien unterscheiden sich geringfügig, mit Tilgungsplänen von bis zu 25 Jahren und einem Beleihungsgrad von 80% oder Tilgungsplänen von bis zu 30 Jahren mit einem Beleihungsgrad von 75%. Landwirtschaftliche Immobilienkredite erfordern in der Regel jährliche statt monatliche Zahlungen. Bevor Kredit gewährt wird, analysiert das Unternehmen die finanzielle Situation des Kreditnehmers, die Kreditgeschichte des Kreditnehmers, die Zuverlässigkeit und Vorhersagbarkeit des durch die Immobilie generierten Cashflows sowie den Wert der Immobilie selbst. Das Unternehmen verlangt in der Regel auch, dass Bewertungen von Immobilien, die gewerbliche Immobilien sichern, von einem vom Vorstand genehmigten unabhängigen zertifizierten Gebührenschätzer durchgeführt werden.
Baufinanzierung:
Das Unternehmen vergibt Immobilienkredite, die durch im Bau oder in der Entwicklung befindliche Grundstücke oder Immobilien gesichert sind.
Von dem Unternehmen vergebene Baufinanzierungen sind in der Regel durch Hypothekendarlehen für den Bau von selbstgenutzten Wohnimmobilien oder zur Finanzierung spekulativen Baus gesichert, der durch Wohnimmobilien, Landentwicklung oder selbstgenutzte oder nicht selbstgenutzte gewerbliche Immobilien gesichert ist.
Verbraucherdarlehen:
Das Unternehmen bietet eine Vielzahl von gesicherten Verbraucherdarlehen an, darunter Eigenheim-, Auto-, zweite Hypotheken-, Mobilheim- und einlagenbesicherte Darlehen. Das Unternehmen vergibt im Wesentlichen alle seine Verbraucherdarlehen in seinem primären Marktgebiet. Im Allgemeinen werden Verbraucherdarlehen mit Festzinsen für Laufzeiten von bis zu etwa 66 Monaten vergeben, mit Ausnahme von Home Equity Lines of Credit, die variabel sind, an den Primezinssatz gebunden und für einen Zeitraum von zehn Jahren gelten.
Home Equity Lines of Credit (HELOCs) sind durch eine Grundschuld oder Hypothek gesichert und werden in der Regel bis zu 90% des geschätzten oder festgestellten Werts der die Kreditlinie sichernden Immobilie, abzüglich des ausstehenden Saldos der ersten Hypothek, ausgegeben. Die Zinssätze für HELOCs sind variabel und sind an den Primezinssatz gebunden, in der Regel mit einer Zinsobergrenze in der Kreditvereinbarung.
Gewerbliche Geschäftskredite:
Die gewerblichen Geschäftskreditaktivitäten des Unternehmens umfassen Darlehen mit verschiedenen Zwecken und Sicherheiten, einschließlich Darlehen zur Finanzierung von Forderungen, Lagerbeständen, Ausrüstung und Betriebskreditlinien.
Das Unternehmen bietet sowohl feste als auch variabel verzinsliche gewerbliche Geschäftskredite an. Das Unternehmen schließt in der Regel eine Zinsobergrenze in die Kreditvereinbarung ein. Die gewerblichen Geschäftskredite des Unternehmens werden anhand des Kreditantrags, einer Bestimmung der Zahlungshistorie des Antragstellers für andere Schulden, der Stabilität des Unternehmens und einer Bewertung der Fähigkeit zur Erfüllung bestehender Verpflichtungen und Zahlungen des vorgeschlagenen Darlehens geprüft.
Kleinkredite der Small Business Administration (SBA):
Die gewerblichen und Baufinanzierungstätigkeiten des Unternehmens umfassen einige Darlehen, die von der SBA garantiert werden.
Zum 30. Juni 2024 umfasste das Anlageportfolio des Unternehmens Verpflichtungen von Bundesstaaten und politischen Untergliederungen; Unternehmensverpflichtungen; Vermögenswerte besichert durch Wertpapiere; andere Wertpapiere; und MBS und CMOs.
Die Einleger der Bank sind in der Regel Bewohner und Unternehmen in den Bundesstaaten Missouri, Arkansas oder Illinois. Einlagen werden aus dem Marktgebiet der Bank durch das Angebot einer breiten Auswahl an Einlageinstrumenten angezogen, darunter verzinsliche und nicht verzinsliche Transaktionskonten, Geldmarkteinlagenkonten, Sparkonten, Festgelder und Altersvorsorgepläne. Für größere Einleger, wie öffentliche Einheiten, nutzt das Unternehmen oft ein gegenseitiges Einlagenprogramm, um seinen Kunden zusätzliche FDIC-Deckung über andere Finanzinstitute zu bieten und gleichzeitig die Verwaltung der Einlagenbeziehung durch sein Institut bequem zu ermöglichen.
Einlageprodukte wurden durch verschiedene Medien beworben, darunter digitale und soziale Medien, Fernsehen, Radio- und Zeitungsanzeigen sowie Graswurzelmarketingtechniken wie die Unterstützung von Gemeindeveranstaltungen oder die Teilnahme daran.
Die Bank hat sechs aktive Tochtergesellschaften, SB Corning, LLC, SB Real Estate Investments, LLC, Southern Insurance Services, LLC, Fortune Investment Group, LLC, Fortune Insurance Group, LLC und Fortune SBA, LLC. SB Corning, LLC repräsentiert eine Investition in eine Limited Partnership, die zur Erzeugung von Steuergutschriften für preisgünstigen Wohnraum gegründet wurde.
SB Real Estate Investments, LLC ist eine hundertprozentige Tochtergesellschaft der Bank, die gegründet wurde, um Southern Bank Real Estate Investments, LLC zu halten. Southern Bank Real Estate Investments, LLC ist ein REIT, der mehrheitlich im Besitz der Investmenttochter ist, aber andere bevorzugte Aktionäre hat, um die Anforderungen an einen REIT zu erfüllen. Southern Insurance Services, LLC ist eine im Rahmen der Gideon-Übernahme erworbene Einheit, die im Maklergeschäft von gewerblichen und Verbraucher-Versicherungsprodukten tätig ist. Die von dieser Tochtergesellschaft gehaltenen Vermögenswerte sind unbedeutend. Fortune SBA, LLC ist eine im Rahmen der Fortune-Übernahme erworbene Einheit, die die Vergabe von SBA-garantierten Darlehen, den Verkauf des garantierten Teils des Darlehens und die Abwicklung von Darlehen durchführt.
Regierungsaufsicht und -regulierung
Der Hauptregulierer der Bank ist die Missouri Division of Finance. Die Bank ist Mitglied der Federal Reserve, und das Board of Governors der Federal Reserve System (Federal Reserve Board oder FRB) ist der Hauptbundesregulierer der Bank. Die Einlagen der Bank sind weiterhin bis zu den geltenden Grenzen durch den Einlagensicherungsfonds (DIF) der Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC) versichert. Mit der Umwandlung der Bank in eine Treuhandgesellschaft mit Bankbefugnissen wurde das Unternehmen zu einer Bankholdinggesellschaft, die von der FRB reguliert wird.
Als staatlich genehmigte Treuhandgesellschaft mit Bankbefugnissen unterliegt die Bank den einschlägigen Bestimmungen des Missouri-Gesetzes und den Vorschriften der Missouri Division of Finance.
Die Bank ist Mitglied der FHLB von Des Moines. Die Einlagen der Bank sind bis zu den geltenden Grenzen durch den Einlagensicherungsfonds (DIF) der FDIC versichert.
Die Bank erhielt während ihrer jüngsten CRA-Prüfung (Community Reinvestment Act von 1977) eine „zufriedenstellende“ Bewertung.
Die Bank unterliegt dem Bankgeheimnisgesetz und anderen Gesetzen und Vorschriften zur Geldwäschebekämpfung, einschließlich des USA PATRIOT Act von 2001.
Die Bank unterliegt den Bundesvorschriften zur Umsetzung der Datenschutzbestimmungen des Gramm-Leach-Bliley Financial Services Modernization Act von 1999.
Die Aktien des Unternehmens sind bei der SEC gemäß dem Securities Exchange Act von 1934, in der geänderten Fassung (dem „Exchange Act“), registriert. Als solches unterliegt das Unternehmen den Informations-, Proxy-Solicitation-, Insiderhandelsbeschränkungen und anderen Anforderungen der SEC gemäß dem Exchange Act.
Als Bankholdinggesellschaft ist das Unternehmen verpflichtet, Berichte bei der FRB einzureichen und zusätzliche Informationen bereitzustellen, die die FRB verlangen kann, und das Unternehmen und seine nicht-bankmäßigen Tochtergesellschaften unterliegen der Prüfung durch die FRB.
Southern Missouri Bancorp, Inc. wurde 1887 gegründet. Das Unternehmen wurde 1993 in Delaware gegründet und änderte 1999 seinen Gründungsstaat in Missouri.
Das Analystenkursziel zeigt auf einen Blick die Mindest-, Höchst- und Durchschnittserwartung der Analysten.
