Prudential Bancorp, Inc. fungiert als Bankholdinggesellschaft für die Prudential Bank, die verschiedene Bankprodukte und -dienstleistungen anbietet.
Das Bankbüronetz des Unternehmens besteht aus dem Hauptsitz und der Hauptniederlassung sowie neun zusätzlichen Vollservice-Filialen. Sieben der Bankniederlassungen befinden sich in Philadelphia (Philadelphia County), eine in Drexel Hill, Delaware County, und eine in Huntingdon Valley, Montgomery County, Pennsylvania. Das Unternehmen unterhält Gelda...
Prudential Bancorp, Inc.
fungiert als Bankholdinggesellschaft für die Prudential Bank, die verschiedene Bankprodukte und -dienstleistungen anbietet.
Das Bankbüronetz des Unternehmens besteht aus dem Hauptsitz und der Hauptniederlassung sowie neun zusätzlichen Vollservice-Filialen. Sieben der Bankniederlassungen befinden sich in Philadelphia (Philadelphia County), eine in Drexel Hill, Delaware County, und eine in Huntingdon Valley, Montgomery County, Pennsylvania. Das Unternehmen unterhält Geldautomaten an allen Bankniederlassungen. Es bietet auch Online- und Mobile-Banking-Dienste an. Der Großteil der Geschäftstätigkeiten des Unternehmens wird innerhalb weniger Fahrstunden von Philadelphia aus durchgeführt und umfasst den Osten von Pennsylvania, New Jersey, Delaware und den südlichen Teil von New York.
Das Unternehmen beschäftigt sich hauptsächlich damit, Einlagen von der allgemeinen Öffentlichkeit anzuziehen und diese Gelder für Investitionen in Kredite und Wertpapiere zu nutzen. Die Hauptquellen der Mittel des Unternehmens sind Einlagen, Rückzahlungen von Krediten und hypothekenbesicherten Wertpapieren, Fälligkeiten und Abrufe von Anlagepapieren und verzinslichen Einlagen, Mittel aus dem Betrieb und Mittel, die von der Federal Home Loan Bank of Pittsburgh geliehen wurden.
Diese Mittel werden hauptsächlich für die Vergabe verschiedener Kreditarten verwendet, einschließlich einstöckiger Wohnimmobilienkredite, Bau- und Erschließungskredite, nicht-wohnwirtschaftliche oder gewerbliche Immobilienhypothekendarlehen, Eigenheimkredite und Kreditlinien, gewerbliche Geschäftskredite und Verbraucherkredite. Das Unternehmen konzentriert sich auf die Vergabe von gewerblichen Immobilien- und Bau- und Erschließungskrediten.
Kredite für ein- bis vierfamilien Wohnimmobilien
Eine der Hauptkreditaktivitäten des Unternehmens bleibt die Vergabe oder der Kauf von Krediten, die durch erstklassige Hypotheken auf ein- bis vierfamilien Wohnimmobilien in der Marktregion des Unternehmens besichert sind. Die einstöckigen Wohnimmobilienkredite des Unternehmens werden über die Kreditabteilung und das Filialpersonal bezogen.
Das Unternehmen bietet variabel verzinsliche Hypotheken- und Ballonkredite an, die als kurzfristige Festzinskredite (ungefähr 10 Jahre oder weniger) strukturiert sind, gefolgt von einer Schlusszahlung des gesamten fälligen Kapitals zum Fälligkeitsdatum. Es vergibt auch Festzinskredite, die vollständig amortisiert sind, mit Laufzeiten von 15, 20 oder 30 Jahren, zur Weiterveräußerung auf dem Sekundärmarkt auf Basis einer Servicereleasevereinbarung.
Das Unternehmen prüft ein- bis vierfamilien Wohnimmobilienkredite mit Beleihungsauslaufverhältnissen von ungefähr 95%, vorausgesetzt, dass der Darlehensnehmer eine private Hypothekenversicherung für Kredite abschließt, die 80% des geschätzten Werts oder Verkaufspreises, je nachdem, welcher Wert niedriger ist, der besicherten Immobilie übersteigen.
Die einstöckigen Wohnimmobilienkredite des Unternehmens umfassen auch Eigenheimkredite und Kreditlinien. Seine Eigenheimkredite sind vollständig amortisiert und haben Laufzeiten bis zur Fälligkeit von ungefähr 20 Jahren. Während Eigenheimkredite auch durch die Wohnimmobilie des Darlehensnehmers besichert sind, erhält das Unternehmen eine zweite Hypothekenposition für diese Kredite. Seine Kreditrichtlinie erfordert, dass seine Eigenheimkredite Beleihungsauslaufverhältnisse haben, die bei der Erstausgabe maximal 80% oder weniger betragen, obwohl der Großteil seiner Eigenheimkredite Beleihungsauslaufverhältnisse von 75% oder weniger bei der Erstausgabe aufweist. Das Unternehmen bietet auch revolvierende Kreditlinien für Eigenheime an, bei denen der Zinssatz an den Wall Street Journal Prime-Satz zuzüglich eines festgelegten Margens gebunden ist. Das Unternehmen hat eine zweite Hypothek auf der Wohnimmobilie des Darlehensnehmers als Sicherheit für seine Eigenheimkreditlinien. Darüber hinaus haben seine Eigenheimkreditlinien Beleihungsauslaufverhältnisse (in Kombination mit einem durch eine erste Hypothek besicherten Kredit) von 75% oder weniger zum Zeitpunkt der Erstausgabe. Die Kunden des Unternehmens können Eigenheimkreditlinien sowie Eigenheimkredite in jeder Bankniederlassung beantragen.
Bau- und Erschließungskredite
Das Unternehmen konzentriert sich weiterhin auf die Vergabe von Bau- und Erschließungskrediten. Abgesehen von seinen Kreditbeteiligungen werden Kredite zur Finanzierung von Wohnungseigentumsprojekten oder Einfamilienhäusern und Siedlungen an erfahrene Bauunternehmer in seinem Hauptmarktgebiet angeboten, mit denen es eine etablierte Beziehung hat. Kredite für den Wohnungsbau und die Erschließung werden mit Laufzeiten von ungefähr 36 Monaten angeboten, obwohl die Laufzeiten in der Regel 12 bis 24 Monate betragen. Baukredite umfassen auch Kredite zum Erwerb von Grundstücken und Kredite zur Entwicklung der grundlegenden Infrastruktur wie Straßen und Kanalisation. Der Großteil der Baukredite ist durch Immobilien in der primären Kreditvergaberegion des Unternehmens besichert.
Mehrfamilien Wohnimmobilien- und gewerbliche Immobilienkredite
Das Portfolio an gewerblichen Immobilien- und Mehrfamilien Wohnimmobilienkrediten besteht hauptsächlich aus Krediten, die durch kleine Bürogebäude, Einkaufszentren, kleine Apartmentgebäude und andere Immobilien für gewerbliche und Mehrfamilienzwecke in der Marktregion des Unternehmens besichert sind. Nahezu alle Immobilien, die die Mehrfamilien Wohnimmobilien- und gewerblichen Immobilienkredite besichern, befinden sich in der primären Kreditvergaberegion des Unternehmens.
Obwohl die Bedingungen für gewerbliche Immobilien- und Mehrfamilien Wohnimmobilienkredite variieren, ermöglichen die Kreditrichtlinien des Unternehmens Bedingungen von ungefähr 15 Jahren mit Beleihungsauslaufverhältnissen von höchstens 75%. Die meisten Kredite sind mit Ballonzahlungen von 10 Jahren oder weniger strukturiert und haben Amortisationszeiträume von ungefähr 25 Jahren.
Gewerbliche Geschäftskredite
Gewerbliche Geschäftskredite werden an kleine bis mittelständische Unternehmen in der Marktregion des Unternehmens vergeben, hauptsächlich zur Bereitstellung von Betriebskapital. Kleine Geschäftskredite können variable oder feste Zinssätze haben und Laufzeiten von drei Jahren oder weniger aufweisen, können jedoch bis zu 15 Jahre betragen. Darüber hinaus erhält das Unternehmen persönliche Bürgschaften von den Eigentümern des Darlehensnehmers in Bezug auf gewerbliche Geschäftskredite und erhält häufig Immobilien als zusätzliche Sicherheit.
Verbraucherkreditaktivitäten
Das Unternehmen bietet verschiedene Arten von Verbraucherkrediten an, wie Kredite, die durch Einlagenkonten besichert sind, und unbesicherte persönliche Kredite. Verbraucherkredite werden hauptsächlich durch bestehende Kunden, Laufkunden und Direktwerbung vergeben.
Zum 30. September 2021 umfasste das Wertpapierportfolio des Unternehmens US-Staats- und Agenturobligationen; Staats- und politische Untergliederungen; hypothekenbesicherte Wertpapiere - US-Regierungsbehörden; und Unternehmensschuldverschreibungen.
Das Unternehmen bietet verschiedene Einlagenkonten mit einer Reihe von Zinssätzen und Laufzeiten an. Die Einlagen bestehen aus Girokonten, sowohl verzinslichen als auch nicht verzinslichen, Geldmarktkonten, Sparkonten und Festgeldkonten.
Als Bankholdinggesellschaft unterliegt das Unternehmen der Regulierung durch den Board of Governors der Federal Reserve System (Federal Reserve Board).
Die Bank ist eine in Pennsylvania ansässige Sparkasse und unterliegt der Regulierung und Prüfung durch das Pennsylvania Department of Banking and Securities (das "Department") sowie durch die Federal Deposit Insurance Corporation und unterliegt auch bestimmten Anforderungen, die vom Federal Reserve Board festgelegt wurden.
Das Unternehmen ist als Bankholdinggesellschaft nach dem Bank Holding Company Act registriert und unterliegt der Regulierung und Aufsicht durch den Federal Reserve Board und das Department.
Die Einlagen der Bank sind bis zum maximal zulässigen Umfang durch den Einlagensicherungsfonds versichert und werden durch das volle Vertrauen und die Kreditwürdigkeit der US-Regierung gestützt. Die Bank hat Richtlinien und Verfahren festgelegt, um die Einhaltung der bundesweiten Bestimmungen zur Geldwäsche sicherzustellen.
Die Bank erhielt in ihrer abgeschlossenen Prüfung eine "Verbesserungsbedarf" -Bewertung gemäß dem Community Reinvestment Act. Die Bank ist Mitglied der Federal Home Loan Bank of Pittsburgh.
Die Stammaktien des Unternehmens sind bei der Securities and Exchange Commission gemäß Abschnitt 12(b) des Securities Exchange Act von 1934 registriert. Das Unternehmen unterliegt den Regeln für Vollmachten und Übernahmeangebote, den Meldepflichten für Insiderhandel und den Beschränkungen sowie bestimmten anderen Anforderungen des Securities Exchange Act von 1934.
Als börsennotiertes Unternehmen unterliegt das Unternehmen dem Sarbanes-Oxley Act von 2002, der unter anderem Fragen der Unternehmensführung, der Prüfung und Buchführung, der Vergütung von Führungskräften sowie der verbesserten und zeitnahen Offenlegung von Unternehmensinformationen behandelt.
Prudential Bancorp, Inc. wurde 1886 gegründet. Das Unternehmen, eine Pennsylvania Corporation, wurde 1886 gegründet.
Das Analystenkursziel zeigt auf einen Blick die Mindest-, Höchst- und Durchschnittserwartung der Analysten.
