Die Brookfield Renewable Corporation (Brookfield Renewable) und ihre Tochtergesellschaften besitzen und betreiben hauptsächlich in Nordamerika, Südamerika und Europa ein Portfolio von erneuerbaren Energie- und nachhaltigen Lösungsanlagen.
Die Betriebsaktivitäten des Unternehmens umfassen etwa 19.161 MW installierte Wasserkraft-, Wind-, Solaranlagen im Großmaßstab und dezentrale Energie- und nachhaltige Lösungskapazitäten in Nordamerika, Südamerika und Europa.
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Die Brookfield Renewable Corporation (Brookfield Renewable) und ihre Tochtergesellschaften besitzen und betreiben hauptsächlich in Nordamerika, Südamerika und Europa ein Portfolio von erneuerbaren Energie- und nachhaltigen Lösungsanlagen.
Die Betriebsaktivitäten des Unternehmens umfassen etwa 19.161 MW installierte Wasserkraft-, Wind-, Solaranlagen im Großmaßstab und dezentrale Energie- und nachhaltige Lösungskapazitäten in Nordamerika, Südamerika und Europa.
Das Unternehmen konzentriert sich strategisch auf Energiemärkte in den Vereinigten Staaten. Der Großteil der Wasserkraftkapazität des Unternehmens in den USA befindet sich in New York, Pennsylvania und Neuengland. In New York ist das Unternehmen einer der größten unabhängigen Stromerzeuger mit 74 Wasserkraftanlagen und einer installierten Gesamtkapazität von 711 MW. In Pennsylvania betreibt das Unternehmen vier Wasserkraftanlagen mit einer installierten Gesamtkapazität von 747 MW. In Neuengland verfügt das Unternehmen über 48 Wasserkraftanlagen mit einer installierten Gesamtkapazität von 700 MW.
Einige der US-amerikanischen Wasserkraftanlagen des Unternehmens verfügen über Wasserspeicherreservoirs, die zusammen etwa 2.500 GWh speichern können, oder etwa 38 % ihrer jährlichen durchschnittlichen Erzeugung. Das Unternehmen profitiert auch von einem 50%igen Joint-Venture-Anteil an einer 666 MW Wasserkraft-Pumpspeicheranlage in Massachusetts. Pumpspeicherung ist eine Form der Wasserkraft, die es ermöglicht, Energie zu speichern, indem Wasser in ein Reservoir gepumpt wird und dann Energie erzeugt wird, indem das Wasser freigesetzt wird, wenn die Strompreise höher sind.
Über die Tochtergesellschaft TerraForm Power verfügt das Unternehmen über ein geografisch diversifiziertes Portfolio von Wind- und Solaranlagen im Großmaßstab, hauptsächlich in Kalifornien, Illinois, Texas und New York mit einer installierten Gesamtkapazität von etwa 2.336 MW, einschließlich 78 MW Windanlagen und 59 MW Solaranlagen in Kanada sowie 101 MW Solaranlagen in Chile. TerraForm Power besitzt auch ein 724 MW Portfolio von dezentralen Solaranlagen in den USA.
Im Oktober 2023 erwarb das Unternehmen zusammen mit seinen institutionellen Partnern Deriva Energy (ehemals Duke Energy Renewables), eine voll integrierte Wind-, Solar- und Speicherplattform mit einer Betriebskapazität von 5.013 MW und einem Entwicklungsportfolio von 11.500 MW.
Die Betriebsgenehmigungen für die Stromerzeugungsanlagen des Unternehmens in den USA werden hauptsächlich durch langfristige Lizenzen der FERC, der Bundesbehörde, die die Lizenzierung von nahezu allen Kraftwerken in den USA reguliert, gesichert. Die FERC überwacht nahezu alle laufenden Projektaktivitäten des Unternehmens. Die Möglichkeit des Unternehmens, Strom aus bestimmten seiner Erzeugungsanlagen zu verkaufen, unterliegt ebenfalls dem Erhalt und der Aufrechterhaltung bestimmter Genehmigungen der FERC, einschließlich der Genehmigung zum Verkauf von Strom zu marktbasierten Preisen.
Im August 2022 verpflichtete sich das Unternehmen zusammen mit seinen institutionellen Partnern, in ein Joint Venture mit der California Resources Corporation zu investieren, um CCS-Projekte in Kalifornien zu entwickeln, mit der Option, in genehmigte CCS-Projekte in Kalifornien zu investieren. Das Unternehmen hält einen ungefähren wirtschaftlichen Anteil von 10 %.
In den Vereinigten Staaten konzentriert sich das Unternehmen zwar hauptsächlich auf Energiemärkte im Nordosten (New York, Neuengland), im Mittelatlantik (einschließlich der PJM ISO und Nord-SERC-Regionen) und in Kalifornien, hat aber sein Vermögen durch den Erwerb von Deriva Energy (ehemals Duke Energy Renewables) erweitert.
Das spanische Geschäft des Unternehmens verfügt über 538 MW Windkraft, 350 MW CSP und 64 MW konventionelle Solar-PV-Erzeugungskapazität. Die hauptsächlichen Einnahmen aus den Wind- und Solaranlagen des spanischen Geschäfts des Unternehmens in Spanien werden gemäß einer „regulierten Rendite“ erhalten, die durch spanische Gesetzgebung festgelegt ist. Alle Vermögenswerte des Unternehmens in Spanien haben bis zum 31. Dezember 2031 Anspruch auf einen regulierten Satz von 7,39 %, mit Ausnahme von 44 MW Solar-PV-Vermögenswerten und 150 MW CSP-Vermögenswerten, die beide bis zum 31. Dezember 2025 Anspruch auf einen regulierten Satz von 7,09 % haben. Der regulierte Satz wird alle sechs Jahre festgelegt.
Das europäische Geschäft des Unternehmens umfasst auch ein 144 MW Windportfolio in Portugal. In Portugal profitieren die Vermögenswerte des Unternehmens von Einspeisetarifverträgen, die die Zahlungsbedingungen für die Laufzeit der PPAs des Unternehmens festlegen. Es gibt auch Anreize für die Modernisierung bestehender Kapazitäten zu einem niedrigeren Satz.
Die Investitions- und Wachstumsstrategie von Brookfield Renewable in Europa konzentriert sich auf größere Märkte mit geringem souveränen Risiko, die sowohl eine bewährte Zuverlässigkeit bei erneuerbaren Politiken als auch erneuerbare Vermögenswerte mit attraktivem langfristigem Grundwert und knappen Eigenschaften aufweisen.
Die regulierten spanischen Vermögenswerte des Unternehmens profitieren von einem auf Investitionen basierenden Regime, bei dem sie eine Gesamtzahlung erhalten, die allen Kosten und Anfangsinvestitionen zur Entwicklung des Projekts sowie einer angemessenen regulierten Rendite auf Investitionen (7,4 % für die meisten Vermögenswerte des Unternehmens) entspricht.
Die Übernahme von Isagen durch Brookfield Renewable und seine institutionellen Partner im Jahr 2016 markierte den Eintritt der Unternehmensgruppe in den kolumbianischen Markt. Das aktuelle Eigentumsinteresse des Brookfield Renewable-Konsortiums an Isagen beträgt über 99 %, wobei der Anteil von Brookfield Renewable etwa 23 % beträgt. Der Hauptsitz von Isagen befindet sich in Medellín. Das kolumbianische Nationale Systemkontrollzentrum von Isagen befindet sich ebenfalls in Medellín und ermöglicht die Fernüberwachung und -steuerung der Vermögenswerte von Brookfield Renewable im Land.
Das Konsortium hält sein Interesse an Isagen über eine Einheit („Hydro Holdings“), die berechtigt ist, die Mehrheit des Verwaltungsrats von Isagen zu bestellen. Der Generalpartner von Hydro Holdings ist eine kontrollierte Tochtergesellschaft des Unternehmens. Das Unternehmen ist berechtigt, die Mehrheit der Verwaltungsräte von Hydro Holdings zu bestellen, vorausgesetzt, dass Brookfield Corporation und ihre Tochtergesellschaften (einschließlich Brookfield Renewable) gemeinsam (i) der größte Inhaber der beschränkten Partnerschaftsanteile von Hydro Holdings sind; und (ii) über 30 % der beschränkten Partnerschaftsanteile von Hydro Holdings halten.
Isagen ist das drittgrößte Energieerzeugungsunternehmen Kolumbiens und besitzt und betreibt ein Portfolio von 3.053 MW. Dieses Portfolio macht etwa 16 % der Erzeugungskapazität Kolumbiens aus und besteht hauptsächlich aus großen, stauseebasierten Wasserkraftanlagen. Die Wasserkraftanlagen umfassen den größten Stausee nach Volumen in Kolumbien und können zusammen etwa 23 % ihrer jährlichen durchschnittlichen Erzeugung speichern. Das Portfolio von Isagen umfasst auch etwa 200 MW an hydro- und solarbetriebenen Entwicklungsprojekten in der Nähe und mittelfristig.
Isagen besitzt alle seine Stromerzeugungsanlagen in Ewigkeit und hält die erforderlichen Wasserrechte und andere Rechte in Bezug auf jedes seiner Vermögenswerte.
Die durchschnittliche Laufzeit der langfristigen Verträge von Isagen beträgt vier Jahre. Die Umsatzerlöse von Isagen im Jahr 2023 sind zu etwa 70 % vertraglich vereinbart.
Insgesamt besitzt und betreibt das Unternehmen Anlagen mit einer Kapazität von 3.346 MW in 12 brasilianischen Bundesstaaten. Somit ist das Geschäft von Brookfield Renewable in Brasilien besonders gut positioniert, um an einer großen und diversifizierten Wirtschaft mit weiterem Entwicklungspotenzial teilzunehmen. Seit 2003 hat das Unternehmen 38 Anlagen mit einer Gesamtkapazität von etwa 2 GW entwickelt und gebaut, und das Unternehmen hat mehrere Projekte in verschiedenen Entwicklungsstadien.
Das Unternehmen konzentriert sich in der Regel auf SHPPs, eine Kategorie von Wasserkraftwerken mit einer Kapazität von weniger als 30 MW. SHPP-Anlagen können direkt von ANEEL gesichert werden, während Standorte für Wasserkraftwerke über 50 MW nur durch öffentliche Ausschreibungen vergeben werden können, bei denen Entwickler das niedrigste Tarifangebot abgeben müssen, um die Konzession und ein PPA mit lokalen Versorgungsunternehmen zu erhalten. Von den Genehmigungen und Konzessionen des Unternehmens haben 91 % Restlaufzeiten von mehr als zehn Jahren. Im Allgemeinen sehen die Wasserkraftgenehmigungen des Unternehmens eine anfängliche Laufzeit von 35 Jahren vor und die Möglichkeit zur Verlängerung um weitere 30 Jahre unter Zahlung bestimmter Beträge im Rahmen eines Wasserleasings. Ebenso sehen die Wasserkraftkonzessionen eine anfängliche Laufzeit von 30 Jahren mit der Möglichkeit zur Verlängerung um weitere 20 Jahre vor. Wind- und Solarzulassungen sehen hingegen eine feste Laufzeit von 35 Jahren ohne Verlängerungsmöglichkeit vor.
Auf dem regulierten Markt hat das Unternehmen in der Regel 20-jährige PPAs mit Verteilungsunternehmen abgeschlossen. Im „freien Kunden“-Markt hat das Unternehmen in der Regel PPAs mit Laufzeiten von zwei bis sechs Jahren mit Industrie- und Gewerbekunden abgeschlossen, die hauptsächlich in etablierten, stabilen Branchen wie Telekommunikation, Lebensmittelversorgung, Sanitärwesen und Pharmazie tätig sind. Ab 2023 können „freie Kunden“, deren Last zwischen 0,5 MW und 1,0 MW liegt, nur Strom aus erneuerbaren Quellen beziehen. Die PPAs des Unternehmens in Brasilien sehen in der Regel einen festen Preis vor, der jährlich vollständig an die Inflation angepasst wird. Das brasilianische Portfolio des Unternehmens hat eine gewichtete durchschnittliche Restvertragslaufzeit von etwa 9 Jahren.
Als kontrollierte Tochtergesellschaft der Partnerschaft ist es ein integraler Bestandteil der Strategie des Unternehmens, zusammen mit institutionellen Investoren an von Brookfield gesponserten Fonds, Konsortien, Joint Ventures und anderen Vereinbarungen teilzunehmen, die auf Akquisitionen abzielen, die zum Profil des Unternehmens passen. In der gesamten Geschäftstätigkeit der Unternehmensgruppe nutzt das Unternehmen seine umfangreiche Betriebserfahrung, um den Wert der Vermögenswerte zu erhalten und zu steigern und positive Beziehungen zu lokalen Interessengruppen zu pflegen.
Die Unternehmensgruppe (Brookfield Renewable Partners L.P. und ihre kontrollierten Einheiten, einschließlich BRELP (Brookfield Renewable Energy L.P.), der Holding-Gesellschaften (LATAM Holdco (BRP Bermuda Holdings I Limited), NA Holdco (Brookfield BRP Holdings (Canada) Inc.) und Euro Holdco (Brookfield BRP Europe Holdings (Bermuda) Limited) sowie jeder andere unmittelbar vollständig im Besitz von BRELP geschaffene oder erworbene Tochtergesellschaft nach dem Datum des Gesellschaftsvertrags von BRELP), BEPC (Brookfield Renewable Corporation) und die Betriebsgesellschaften (Tochtergesellschaften der Holding-Gesellschaften, die von Zeit zu Zeit direkt oder indirekt Vermögenswerte oder Betriebseinheiten halten oder in Zukunft halten können, einschließlich aller Vermögenswerte oder Betriebseinheiten, die durch Joint Ventures, Partnerschaften und Konsortialvereinbarungen gehalten werden)) tätigt auch Investitionen in nachhaltige Lösungsgeschäfte, die im Allgemeinen aus aufstrebenden Übergangsvermögensklassen bestehen, bei denen die anfängliche Investition der Unternehmensgruppe sie für potenzielle zukünftige groß angelegte Dekarbonisierungsinvestitionen positioniert.
Brookfield Renewable ist in verschiedenen nordamerikanischen, europäischen, kolumbianischen und brasilianischen Energiemärkten tätig.
In den Vereinigten Staaten werden die Energievermarktungsaktivitäten der Unternehmensgruppe von der Tochtergesellschaft BRTM verwaltet und durchgeführt. Diese Unternehmen arbeiten 24 Stunden am Tag, 365 Tage im Jahr, und das Energievermarktungsgeschäft des Unternehmens führt Transaktionen, Risikomanagement, Abrechnung, Informationstechnologie, Regulierung, Recht und Personalwesen durch. Dieses Geschäft liefert der Unternehmensgruppe wertvolle Marktinformationen zu Preisentwicklungen, Regulierungsregimen und Marktteilnehmern.
Die Unternehmensgruppe nutzt auch ihre Beziehung zu Brookfield (Brookfield Corporation), was einen einzigartigen Wettbewerbsvorteil darstellt, da Brookfield einen starken Ruf in den Bereichen Energievermarktung, Vermögensverwaltung, Infrastruktur und globale Immobilienindustrie hat.
Brookfield Renewable hat als Lizenznehmer eine Lizenzvereinbarung mit Brookfield abgeschlossen, gemäß der Brookfield der Unternehmensgruppe eine nicht-exklusive, gebührenfreie Lizenz zur weltweiten Nutzung des Namens „Brookfield“ und des Brookfield-Logos erteilt hat. Abgesehen von dieser begrenzten Lizenz hat die Unternehmensgruppe kein gesetzliches Recht auf den Namen „Brookfield“ und das Brookfield-Logo.
Brookfield Renewable Partners L.P.
Die Partnerschaft (Brookfield Renewable und ihre kontrollierten Tochtergesellschaften, mit Ausnahme des Unternehmens) betreibt eine der weltweit größten börsennotierten Plattformen für erneuerbare Energien und Übergänge. Das Portfolio von Brookfield Renewable umfasst Wasserkraft-, Wind-, Solar-, dezentrale Energieerzeugungs- und Speicheranlagen in Nordamerika, Südamerika, Europa und Asien. Brookfield Renewable hat auch Investitionen in das nachhaltige Lösungsportfolio des Unternehmens getätigt, das aus Vermögenswerten und Unternehmen besteht, die den Übergang zu Netto-Null durch etablierte, aber aufstrebende Technologien ermöglichen, die Kapital benötigen, um zu skalieren. Die Partnerschaft konzentriert sich darauf, ihre umfangreiche Betriebserfahrung zu nutzen, um den Wert der Vermögenswerte zu erhalten und zu steigern, die Cashflows jährlich zu steigern und positive Beziehungen zu lokalen Interessengruppen zu pflegen.
NA Holdco ist eine indirekt vollständig im Besitz von Brookfield Renewable Partners L.P. NA Holdco hält indirekt die meisten nordamerikanischen Betriebsvermögenswerte von Brookfield Renewable sowie ihr Interesse an BEPC.
Im November 2023 setzte Brookfield Renewable Investments Limited, ehemals ein Garant für ewige Notizen, die Geschäftstätigkeit von Bermuda nach Ontario fort und verschmolz anschließend mit Canada Subco gemäß den Bestimmungen des Business Corporations Act (Ontario).
Das Asset Management-Unternehmen
Bestimmte vollständig im Besitz des Asset Management-Unternehmens befindliche Tochtergesellschaften, das zu 75 % Brookfield Corporation und zu 25 % Brookfield Asset Management gehört, erbringen Dienstleistungen für die Serviceempfänger.
Brookfield Renewable Corporation wurde 2019 gegründet. Das Unternehmen wurde 2019 nach den Gesetzen von British Columbia gegründet.
Das Analystenkursziel zeigt auf einen Blick die Mindest-, Höchst- und Durchschnittserwartung der Analysten.
